미국 주요 종목 이슈 정밀 분석(넷플릭스 펠로톤 앱티브 에어비앤비 포티넷 루멘텀 선런)

넷플릭스(Netflix): Erste Group은 아시아 사업 호조 등을 통하여 영업이익률 상승세가 나타나고 있다고 분석했다. 투자의견을 보유에서 매수로 상향했다.

펠로톤(Peloton): Truist는 Bike, Tread 수요 부진 전망을 반영하여 실적 전망치를 하향했으며, 투자의견을 매수에서 보유로, 목표주가를 130달러에서 68달러로 하향 조정했다. 하지만 홈 피트니스 수요가 견고하게 나타날 것이라고 낙관했다.

앱티브(Aptiv): Baird는 다년간의 우호적 사이클과 비용 절감 노력이 우수한 이익 성장세로 연결될 것이라고 낙관했다. 투자의견 outperform을 유지했으며, 목표주가를 175달러에서 200달러로 상향 조정했다.

에어비앤비(Airbnb): Needham은 여행 수요 회복이 나타나고 있는 가운데, 플랫폼 신규 이용 및 신규 여행지 선택 등에서 유리한 입지에 있다고 분석했다. 투자의견 매수를 유지했으며 목표주가를 200달러에서 210달러로 상향했다.

포티넷(Fortinet): Cowen은 공급체인 차질이 주목받고 있으나, 이것이 동사의 성장세에 영향을 주지는 않을 것이라고 언급했다. 투자의견 outperform을 유지했으며 목표주가를 385달러에서 425달러로 상향 조정했다.

루멘텀(Lumentum): Criag-Hallum은 3D 센서, 데이터컴 칩 등 주요 제품이 우수한 매출 총이익률을 누리고 있다고 전했다. 투자의견 매수를 유지했으며 목표주가를 100달러에서 110달러로 상향 조정했다.

선런(Sunrun): BMO Capital은 2021년 가치창출 기회가 기존에 예상되었던 것만큼 강력하지는 않다고 분석했지만, 주요 악재는 일시적 현상에 그친다고 언급했다. 투자의견 outperform을 유지했으며 목표주가를 65달러에서 72달러로 상향했다.

미국 주요 종목 이슈 정밀 분석(브로드컴 달러트리 펠로톤 마벨 이베이 오토존 워크데이)

브로드컴(Broadcom): Oppenheimer는 다음 주 실적발표를 앞두고, 하이퍼스케일 기업들의 지출 증가 등 주요 지표가 우수한 실적을 가리키고 있다고 발언했다. 투자의견 outperform과 목표주가 575달러를 유지했다.

달러 트리(Dollar Tree): Guggenheim의 John Heinbockel 애널리스트는 동일매장매출 등 실적 실망으로 주가가 큰 폭으로 하락했지만, 시장 침투율이 양호하게 나타나고 있다고 언급했으며, 주가가 반등할 기회가 있다고 보았다. 매수 의견을 유지했고, 목표주가를 125달러에서 115달러로 하향 조정했다.

펠로톤(Peloton): Bank of America는 실적 실망에 주가가 직전 고점을 상당히 하회하는 수준으로 하락했는데, 반복매출 기회를 고려했을 때 이것이 매수기회를 제공한다고 분석했다. 투자의견을 중립에서 매수로, 목표주가를 135달러에서 138달러로 상향 조정했다.

마벨(Marvell): Craig-Hallum은 경영진의 우수한 실행력이 계속해서 확인되고 있다고 평가했지만, 주가가 높아지면서 밸류에이션은 위험 수준이라고 평가했다. 투자의견을 매수에서 보유로 하향했고, 목표주가는 63달러로 제시했다.

이베이(eBay): Piper Sandler는 핵심 사업 외 부문과 해외 사업부를 매각하는 등 포트폴리오 최적화가 이루어지면서, 예상보다 빠른 실적 회복세가 나타날 것이라고 전망했다. 투자의견 비중확대를 유지했고, 목표주가를 79달러에서 월가 최고치인 85달러로 상향 조정했다.

오토존(AutoZone): Morgan Stanley는 자동차부품 소매 시장에서의 강력한 지위를 긍정적으로 보았지만, 비용 증가가 나타나면서 단기적 주가 전망이 어둡다고 판단했다. 투자의견을 비중확대에서 시장비중으로 하향했고, 목표주가는 1,640달러에서 1,650달러로 조정했다.

워크데이(Workday): Morgan Stanley는 FY22 하반기에 매우 강력한 매출 성장 모멘텀을 누리고 있다고 평가하면서, 수주나 이익률 등의 지표도 개선될 것이라고 기대했다. 투자의견 비중확대를 유지했고, 목표주가를 305달러에서 310달러로 상향했다.

미국 주요 종목 이슈 정밀 분석(애브비 펠로톤 일루미나 애어비앤비 풋락커 트위터 달러제네럴)

애브비(AbbVie): Cowen은 Imbruvica 특허권 분쟁에서 승소하면서 장기 실적 가시성이 더욱 개선되었다고 강조했다. 투자의견 outperform을 유지하면서 목표주가를 120달러에서 130달러로 상향 조정했다.

펠로톤(Peloton): Oppenheimer는 서드파티 자료를 참고했을 때, 6~7월에 걸쳐 제품 인도가 둔화되고 있으며 구독자 증가세도 둔화되고 있다고 언급했다. 이를 반영하여, outperform 의견은 유지했지만 목표주가를 150달러에서 140달러로 하향 조정했다.

일루미나(Illumina): Canaccord Genuity는 Grail 인수를 두고 당국 조사가 이루어지고 있는 가운데, M&A 성사 및 이에 따른 실적 향상 효과를 낙관했다. 투자의견 매수와 목표주가 555달러를 유지했다.

애어비앤비(Airbnb): D.A. Davidson은 델타 변이 확산이라는 불확실성 요인이 남아있지만, 타 온라인 여행사 대비 회복세를 누리기에는 유리한 조건이라고 평가했다. 투자의견 매수, 목표주가 174달러를 유지했다.

풋 락커(Foot Locker): Cowen은 경영진이 제시한 가이던스가 보수적인 수준이라고 평가하면서, 3분기 기고효과에도 불구하고 4분기 성장세 가속이 나타날 수 있다고 전망했다. outperform 의견을 유지하면서 목표주가를 80달러에서 82달러로 상향했다.

트위터(Twitter): Arete는 소셜 플랫폼 중에서 동사의 광고 포맷이 가장 경쟁력이 떨어진다고 분석했으며, 매출 성장세가 충분히 강력하지 못할 것이라고 지적했다. 투자의견 매도를 유지했고, 목표주가를 30달러에서 33달러로 상향 조정했다.

달러 제네럴(Dollar General): UBS는 기고효과가 예상되지만, 그럼에도 불구하고 컨센서스 대비 양호한 동일매장매출 추이를 기록할 것이라고 예상했다. 양호한 재고와 DG Fresh 제품 구비 다각화 등이 기여할 것이라고 전망했다. 투자의견 매수, 목표주가 245달러를 유지했다.

미국 주요 종목 이슈 정밀 분석(엔비디아 어플라이드 에스티로더 태피스트리 어도비 펠로톤 빅토리아시크릿)

엔비디아(NVIDIA): Benchmark는 비디오 게임, 데이터센터 양쪽에서 성장세가 강력했던 가운데, 컴퓨팅 환경의 발달과 소프트웨어 플랫폼 전개가 추가적인 성장동력을 제공할 것이라고 강조했다. 투자의견 매수, 목표주가 230달러로 커버리지를 개시했다.

어플라이드 머티어리얼즈(Applied Materials): Mizuho는 견고한 실적과 가이던스를 언급하면서, 웨이퍼 팹 장비(WFE) 시장 전반보다 우수한 성장세를 누릴 수 있을 것이라고 보았다. 투자의견 매수를 유지했고, 목표주가를 158달러에서 161달러로 상향했다.

에스티 로더(Estee Lauder): D.A. Davidson은 일반적으로 보수적인 가이던스를 제공하는 경영진이 자신감을 드러냈다고 언급하면서, 매우 강력한 실적 성장세가 나타날 수 있다고 전망했다. 투자의견 매수를 유지했고, 목표주가를 367달러에서 393달러로 상향 조정했다.

태피스트리(Tapestry): Baird는 경영진이 제시한 가이던스를 고려했을 때, '22년에도 견고한 실적 성장세가 나타날 것이라고 예상했으며, 이에 따라 현재 주가가 매력적인 리스크 대비 보상 비율을 제공한다고 판단했다. 투자의견 outperform을 유지했고, 목표주가를 58달러에서 60달러로 상향 조정했다.

어도비(Adobe): Jefferies는 Frame.io 인수가 동영상 콘텐츠의 중요성이 높아지고 있는 시장에서 우수한 전략적 판단이 될 것이라고 평가했다. 투자의견 매수, 목표주가 750달러를 유지했다.

펠로톤(Peloton): MKM Partners는 Precor 인수, 기업들의 웰니스 프로그램 확대, 오스트레일리아 판매 개시 등이 실적에 기여할 것이라고 전망했다. 매수 의견을 유지하면서 목표주가를 110달러에서 130달러로 상향 조정했다.

빅토리아 시크릿(Victoria's Secret): Jefferies는 공급체인 차질을 언급하면서 경영진이 실적 가이던스에 보수적인 모습을 보인 것을 지적했다. 다만 브랜드 재구축에 따른 성장세 가속 전망은 낙관적으로 보았다. 투자의견 매수와 목표주가 85달러를 유지했다.